Горячая линия бесплатной юридической помощи:
Москва и область:
Москва И МО:
+7(499)938-71-58 (бесплатно)
Регионы (вся Россия, добавочный обязательно):
8 (800) 350-84-13 (доб. 215, бесплатно)

Заключение о преднамеренном и фиктивном банкротстве

Основные признаки преднамеренного и фиктивного банкротства

Для установления факта фиктивного банкротства проводится анализ таковой же, как и при намеренной разновидности несостоятельности. Сначала проводится оценка степени платежеспособности по ситуации на истинное время. Во вторую, проверяется обеспеченность обязанностей банкрота наличием обратных активов.

Руководители предприятия либо физические лица могут быть осуждены за фиктивное признание банкротства, но только в этом случае, если они сами направили заявление о несостоятельности в арбитражный трибунал. При возбуждении процедуры банкротства банком либо другимкредитором, в процессе конкурсного производства отысканное имущество либо деньги уходят в счет покрытия долговых обязанностей.

Вы находитесь на главном форуме о банкротстве физлиц в России

У должника, на всём протяжении анализируемого периода наблюдаются низкие объёмы выручки по сопоставлению с текущими обязанностями. По состоянию на дату введения банкротства значение составило 264,27. Эта величина коэффициента, в разрезе анализа, свидетельствует об ухудшении положения должника по сопоставлению с аналогичным периодом в 2013 г.У.

Характеристики На 31.03.13 На 30.06.13 На 30.09.13 На 31.12.13 На 31.03.14 На 30.06.14Величина ликвидных активов 91,21 122,83 78,68 97,92 78,84 110,86Текущие обязательства 0,00 150,00 1 306,83 1 306,83 1 306,83 1 306,83Коэффициент текущей ликвидности 0,00 0,82 0,06 0,07 0,06 0,08

Постановление Правительства Российской Федерации от 27 декабря 2004 г

Постановление Правительства РФ от 27 декабря 2004 г. N 855″Об утверждении Временных правил проверки арбитражным управляющим наличия признаков фиктивного и намеренного банкротства»

6. Выявление признаков намеренного банкротства осуществляется в 2 шага.

1. Истинные Временные правила определяют порядок проведения арбитражным управляющим проверки наличия признаков фиктивного и намеренного банкротства (дальше — проверка).

Председатель Правительства Русской Федерации

Решение проблем: усиление активной позиции кредиторов и оценка добросовестности деятельности арбитражного управляющего

Согласно Постановлению Правительства РФ от 27.12.2004 N 855 «Об утверждении Временных правил проверки арбитражным управляющим наличия признаков фиктивного и намеренного банкротства» предусмотрены два шага проверки.

Пункт 9 Постановления Правительства РФ от 27.12.2004 N 855 «Об утверждении Временных правил проверки арбитражным управляющим наличия признаков фиктивного и намеренного банкротства».

Вместе с тем осознание ценности и доказательственных преимуществ, которые дает надлежащим образом проведенный анализ на предмет выявления признаков преднамеренного банкротства, — это лишь своего рода этап для проведения эффективного финансового анализа в процедуре несостоятельности. К сожалению, существенным недостатком современной банкротной практики является также то, что фактически проведение указанного исследования не формально, а по существу крайне затруднено ввиду законодательных пробелов и противоречий в правовом регулировании непосредственно финансового анализа, направленного на выявление признаков преднамеренного банкротства.

Это ведет к парадоксальной ситуации роста количества злоупотреблений при проведении подобных экспертиз, что сводит к нулю значимость надлежащего и всестороннего исследования деятельности должника для выявления признаков преднамеренного банкротства в механизме защиты прав кредиторов. Обусловлена такая негативная практика тем, что зачастую неполное и поверхностное исследование деятельности должника формально даже соответствует закону, если следовать не его смыслу, а букве. В частности, можно выделить следующие проблемы.

Процедура установления арбитражным управляющим наличия/отсутствия признаков преднамеренного банкротства регламентируется Постановлением Правительства Российской Федерации от 27.12.2004 N 855 «Об утверждении Временных правил проверки арбитражным управляющим наличия признаков фиктивного и преднамеренного банкротства» (глава II) (далее — Правила проверки).

С момента утверждения и вступления в силу в указанный документ не вносились какие-либо изменения и уточнения, позволяющие поддерживать его актуальность. В частности, можно обратить внимание на такие выявленные правоприменительной практикой проблемы и недостатки описанных в Правилах проверки методик, которые фактически делают невозможным выявление признаков преднамеренного банкротства в ряде случаев.

Так, согласно Правилам проверки выявление признаков преднамеренного банкротства осуществляется в два этапа.Расчет коэффициентов.На первом этапе проводится анализ значений и динамики коэффициентов, характеризующих платежеспособность должника. Расчет указанных коэффициентов урегулирован Правилами проведения арбитражным управляющим финансового анализа, утвержденными Постановлением Правительства Российской Федерации от 25.06.

2003 N 367 (далее — Правила проведения финансового анализа). Коэффициенты рассчитываются на основе данных квартальной бухгалтерской отчетности не менее чем за двухлетний период, предшествующий возбуждению производства по делу о несостоятельности (банкротстве), а также за период проведения процедур банкротства в отношении должника.

Заключение о преднамеренном и фиктивном банкротстве

Соответственно, практическая проблема расчета указанных коэффициентов заключается в том, что источником сведений, используемым арбитражным управляющим, могут служить только данные бухгалтерской отчетности должника, а именно бухгалтерский баланс и отчет о финансовых результатах. Однако в 2013 году вступил в силу Федеральный закон от 06.12.

2011 N 402-ФЗ «О бухгалтерском учете», согласно которому была отменена обязанность готовить и представлять в соответствующие органы квартальную (промежуточную) отчетность. В результате арбитражный управляющий сталкивается со следующей практической дилеммой. С одной стороны, при расчете коэффициентов, характеризующих платежеспособность должника, невозможно их оценить на поквартальной основе, как это предписано Правилами проверки, поскольку арбитражный управляющий не вправе требовать от руководства должника составления промежуточной отчетности (в частности, если имеет место процедура наблюдения и он является временным управляющим).

С другой стороны, арбитражному управляющему приходится использовать промежуточную отчетность, которая была сформирована под его запрос именно для целей финансового анализа, а не готовилась для представления внешним пользователям (например, налоговым органам), что повышает риск использования недостоверных данных о финансовом состоянии должника в промежуточных периодах.

Помимо этого, для расчета коэффициентов активы должника должны группироваться в зависимости от степени их ликвидности (наиболее ликвидные, ликвидные, внеоборотные активы), а пассивы — в зависимости от сроков их погашения (текущие, долгосрочные). Подобная группировка имущества осуществляется на основе некоего общего представления в экономической практике о степени ликвидности конкретных видов активов, учитываемых в балансе в определенных строках.

Предлагаем ознакомиться:  Процедура банкротства физического лица

Такой подход, к сожалению, совершенно не учитывает специфику деятельности должника и имущества, используемого им в процессе осуществления своей деятельности {amp}lt;1{amp}gt;. Данное противоречие приводит к недостоверности выводов о платежеспособности должника, сделанных на основе анализа значений и динамики рассчитываемых коэффициентов.

должники не начисляют резервов по сомнительным долгам, не списывают вовремя безнадежную задолженность контрагентов перед ними. В итоге при группировке активов по степени ликвидности в состав наиболее ликвидных оборотных активов могут попасть краткосрочные финансовые вложения, включающие задолженность контрагентов по выданным займам с истекшим сроком исковой давности либо задолженность контрагентов, находящихся в процедуре банкротства.

Заключение о преднамеренном и фиктивном банкротстве

Несостоятельность контрагента, в свою очередь, существенно отсрочивает момент возможного погашения долга. В среднем процедура банкротства длится более года, что делает актив в виде задолженности такого должника не краткосрочным, а долгосрочным и ставит под сомнение саму возможность погашения долга в полном объеме.

длительное время не востребованные сырье и материалы, потребность в которых отсутствует и вряд ли возникнет, либо непригодные сырье и материалы.По итогам расчета значений коэффициентов, характеризующих платежеспособность должника, анализируется их динамика с целью установления периодов (кварталов), в которых имело место существенное ухудшение значений двух и более коэффициентов.

Под существенным ухудшением значений коэффициентов понимается такое снижение их значений за какой-либо квартальный период, при котором темп их снижения превышает средний темп снижения значений данных показателей в исследуемый период.В случае установления таких периодов проводится второй этап выявления признаков преднамеренного банкротства должника, который заключается в анализе сделок должника и действий органов управления должника в выявленных кварталах, которые могли быть причиной такого ухудшения.

В случае если на первом этапе выявления признаков преднамеренного банкротства не определены периоды, в течение которых имело место существенное ухудшение двух и более коэффициентов, арбитражный управляющий обязан провести анализ сделок должника за весь исследуемый период.Таким образом, периоды, в которых на втором этапе будут анализироваться сделки должника на предмет наличия признаков преднамеренного банкротства, выявляются на основе динамики относительных показателей — темпов изменения коэффициентов платежеспособности.

Данное обстоятельство существенно ограничивает исследование, сужает анализируемый временной горизонт заключения сделок и оставляет без рассмотрения периоды, в которых также могли иметь место сделки, представляющие существенный интерес. Возникает это в том числе по следующим причинам.Существенное изменение относительных показателей не всегда корреспондирует со значительными изменениями абсолютных показателей, что формально препятствует проведению полноценной проверки по существу.

Заключение о преднамеренном и фиктивном банкротстве

Это можно продемонстрировать на следующем примере.Обычным для хозяйственной деятельности является баланс, в котором на начало и на конец периода наиболее ликвидные оборотные активы составляют соответственно 150 и 100 рублей. Тогда абсолютное изменение за период в контексте оценки должно быть уменьшено на 50 рублей, что составляет 33,3% в относительном выражении.

При этом краткосрочные обязательства в таком балансе на начало и на конец периода составляют 10 000 и 10 050 рублей. В данном случае абсолютное изменение покажет прирост на 50 рублей, а относительное — на 0,5%. В итоге получается, что в абсолютном выражении уменьшение наиболее ликвидных оборотных активов выглядит незначительным (на 50 рублей).

И так же незначителен прирост обязательств. Получается, что коэффициент абсолютной ликвидности уменьшается с 0,015 до 0,010, что составляет 33,7% в относительном выражении и, как следствие, является признаком существенного ухудшения. Поэтому такой период в результате расчетов подлежит проверке на предмет заключенных в нем сделок, которые повлияли на подобное уменьшение показателя.

А теперь представим другой вариант, при котором использование существующей методики проверки признаков преднамеренного банкротства может не дать результатов, поскольку формально не будет оснований для дальнейшей проверки сделок. В частности, будет представлен баланс, в котором на начало и на конец периода наиболее ликвидные оборотные активы составляют соответственно 100 и 150 рублей.

Тогда абсолютное изменение за период — это прирост на 50 рублей, что составляет 50% в относительном выражении. При этом краткосрочные обязательства на начало и на конец периода составляют 10 000 и 15 000 рублей, что в абсолютном выражении представляет собой изменение в виде прироста на 5 000 рублей, а в относительном — на 50%.

Таким образом, при незначительном (на 50 рублей) увеличении наиболее ликвидных активов одновременно имеет место существенный прирост обязательств (5 000 рублей). Однако величина коэффициента абсолютной ликвидности не поменялась (в относительном выражении темп прироста наиболее ликвидных оборотных активов равен темпу прироста краткосрочных обязательств).

Поэтому сделки, заключенные в этом периоде и приведшие к существенному росту обязательств, вероятно, останутся вне исследования (хотя именно они, скорее всего, и повлекли банкротство).Анализ динамики относительного изменения коэффициентов платежеспособности, рассчитанных на основе балансовой стоимости активов, может не выявить для дальнейшей проверки периоды, в которых имело место выбытие важного для компании-должника имущества, реальная рыночная стоимость которого существенно превышает балансовую.

Данная ситуация может возникнуть при сделках купли-продажи основных средств, остаточная стоимость которых незначительна. В результате уменьшения суммарной остаточной стоимости всех основных средств компании на величину стоимости выбывшего объекта уменьшится и показатель платежеспособности, в расчет которого она включается (показатель обеспеченности обязательств должника его активами).

Однако относительное уменьшение этого показателя может быть несущественным. Соответственно, период, в котором была осуществлена сделка по реализации основного средства, не включается в область дальнейшего исследования. При этом данное основное средство может иметь значительную по размеру рыночную стоимость, а сделка по его реализации может быть заключена на условиях хуже рыночных, в результате чего будет упущена операция с признаками преднамеренного банкротства, которая привела к неплатежеспособности компании.Анализ сделок.

Заключение о преднамеренном и фиктивном банкротстве

В ходе анализа сделок должника арбитражным управляющим устанавливается соответствие сделок и действий (бездействия) органов управления должника законодательству Российской Федерации, а также выявляются сделки, заключенные или исполненные на условиях, не соответствующих рыночным условиям, послужившие причиной возникновения или увеличения неплатежеспособности и причинившие реальный ущерб должнику в денежной форме.

Предлагаем ознакомиться:  Ходатайство о возвращении заявления по банкротству

В числе наиболее распространенных сложностей в процессе анализа сделок, с которыми сталкивается арбитражный управляющий, можно выделить следующие.Во-первых, проблематично оценить рыночные условия, действовавшие на момент совершения сделки.Подлежащий оценке арбитражным управляющим период времени, в течение которого осуществлял деятельность должник, составляет минимум два года до момента возбуждения дела о банкротстве должника.

Соответственно, на этапе анализа динамики показателей платежеспособности могут быть установлены для дальнейшей проверки на предмет заключенных сделок кварталы, значительно отдаленные от текущей даты проведения проверки. Данное обстоятельство значительно затрудняет оценку рыночных условий, существовавших на момент заключения сделок, ввиду несохранения нужной аналитической ретроспективной информации по рынку в соответствующих открытых источниках.

Затрудняют оценку рыночных условий и определенная специфика актива, а равно недоступность или сложность нахождения информации об аналогах. Разумеется, проблему оценки рыночных условий, существовавших на момент заключения сделки, можно решить посредством привлечения квалифицированных оценщиков. Однако это требует от арбитражного управляющего затрат на оплату услуг таких специалистов (иногда значительных ввиду объема специфических сделок).

Поскольку затраты на услуги оценщиков не подлежат возмещению за счет средств должника, постольку управляющий не всегда использует помощь специалистов, что снижает шансы на получение нужных правильных сведений для корректного установления наличия признаков платежеспособности.Во-вторых, зачастую почти невозможно проверить подлинность документов должника.

Анализ сделок проводится по документам, на основании которых они были осуществлены. Однако только наличие документов не всегда позволяет установить реальность проведения самой операции по ним. Равным образом только по документам арбитражному управляющему сложно установить соответствие реальной давности их оформления дате, проставленной на самом документе. Примерами, когда имеющиеся в распоряжении документы не отражают подлинную операцию по ним, являются:

  • сделки с векселями, отражение векселей на балансе и выбытие с баланса при дальнейшей реализации, оформляемое договорами купли-продажи и актами приема-передачи, остающимися в самой компании, могут быть не подкреплены движением и существованием самих векселей;
  • неправомерное по разным причинам выбытие активов, имеющих материальную форму (товаров, прочего материального имущества), может быть сокрыто впоследствии оформлением договоров комиссии, что влечет отражение неликвидной дебиторской задолженности комиссионера без реальной отгрузки ему на комиссию ликвидных товаров;
  • сделки по оплате услуг/работ, факт оказания/выполнения которых сложно подтвердить. Например, факт выполнения ремонтных работ можно установить посредством сверки перечня работ с объектом ремонта при осмотре. Факт оказания определенных услуг, которые подразумевают представление отчетов, можно установить посредством проверки наличия и содержания этих отчетов на предмет соответствия договору и техническому заданию. Однако компании нередко привлекают и оплачивают дорогие услуги, оказание которых сложно проверить, например рекламные услуги, в том числе за рубежом, разного рода консалтинговые услуги, не подразумевающие составления подробных отчетов.

Как
проверить корректность анализа сделок в заключении о
преднамеренности банкротства

Конкретизированы временные сроки проведения процедуры банкротства

БЕСПЛАТНЫЕ КОНСУЛЬТАЦИИ ДОСТУПНЫ ДЛЯ ВСЕХ ГРАЖДАН ПО УКАЗАННЫМ НОМЕРАМ ТЕЛЕФОНОВ ИЛИ В РЕЖИМЕ ЧАТА

Такие внесудебные процедуры как санация и мировое соглашение также перетерпели значительные конфигурации.

Е) перечень дебиторов (кроме организаций, размер задолженности которых составляет наименее 5 процентов дебиторской задолженности) с указанием размера дебиторской задолженности по каждому дебитору на дату подачи заявления о признании должника несостоятельным (несостоятельным (банкротом) );

7. В случае установления на первом шаге существенного ухудшения значений 2 и поболее коэффициентов проводится 2-ой шаг выявления признаков намеренного банкротства должника, который заключается в анализе сделок должника и действий органов управления должника за исследуемый период, которые были бы предпосылкой такового ухудшения.

— результаты последней проводившейся инвентаризации;

Дата введения процедуры несостоятельности, в какой проводится выявление признаков фиктивного и намеренного банкротства — «7» мая 2013г.

Чтобы
обосновать заключение о наличии признаков фиктивности или
преднамеренности банкротства, арбитражный управляющий
задействует значительный перечень документов. Его выводы в
отчете будут зависеть от полноты этого перечня, а также от
достоверности самих документов.

К заключению
обычно прикладывают копии таких документов. Проверяя его,
важно убедиться в том, что приложенный список соответствует
перечню, утвержденному
законодательно. В состав списка
входят:

  • учредительные
    документы (со всеми изменениями) и бухгалтерская отчетность
    компании-должника за исследуемый период;
  • договоры
    купли-продажи ее крупных активов, кредитные соглашения и
    прочие документы, подтверждающие крупные
    финансово-хозяйственные операции;
  • решения
    учредителей, протоколы собраний собственников,
    постановления;
  • список
    активов компании-должника на
    дату подачи заявления о признании
    должника несостоятельным (банкротом)
    , а также
    имущества, реализованного и приобретенного в исследуемом
    периоде;
  • перечень
    дебиторов и кредиторов (за исключением контрагентов, размер
    долга которых меньше 5%) с указанием сумм основного долга и
    штрафов (пеней и др.) за ненадлежащее выполнение
    обязательств сроком исполнения на дату подачи заявления о
    признании должника банкротом и не менее чем за два года до
    нее;
  • данные о
    долгах перед бюджетом с указанием основной задолженности,
    штрафов, пеней на дату подачи этого заявления и на
    последнюю отчетную дату;
  • заключения
    об оценке бизнеса, активов, аудиторские отчеты;
  • данные об
    аффилированных лицах компании-должника;
  • определения
    суда, материалы налоговых проверок компании-должника;
  • регламенты и
    нормативно-правовые акты, регулирующие ее
    деятельность.
Предлагаем ознакомиться:  О сроках подачи апелляционных жалоб по гражданскому делу: в течении какого

Нужно
удостовериться, что копии заверены надлежащим образом
(подписями руководителя, главного бухгалтера и печатью
компании-должника). Если какие-то из них выглядят
сомнительно, стоит запросить оригиналы у арбитражного
управляющего. Если в приложениях не хватает какого-либо
документа, нужно выяснить у него же причину
отсутствия.

В
зависимости от значимости недостающего документа можно
судить об обоснованности выводов заключения. Так, к
примеру, если не достает бухгалтерского баланса за один или
два квартала исследуемого периода, заключение не может быть
признано полным, объективным и корректным.

Нередки
случаи, когда отчетность, которая может подтвердить
существенное ухудшение показателей платежеспособности,
теряют (уничтожают) умышленно. Например, если бухгалтерские
документы компании-должника частично сгорели, обязательно
должен быть акт, подтверждающий факт пожара, а кроме того,
справка из пожарной инспекции.

Если пакет
приложений неполный, заключение может быть признано
необоснованным. Кредиторы его могут не согласовать, а кроме
того, настоять на повторном выявлении признаков
преднамеренности и фиктивности банкротства.

Важный этап
проверки корректности заключения о фиктивности или
преднамеренности банкротства – изучение результатов анализа
платежеспособности. Ведь именно они служат основой для
ключевых выводов. Показатели лучше пересчитать.

Формулы для
расчета этих показателей утверждены
законодательно и не допускают
необоснованных корректировок. Поэтому, проверяя вычисления,
прежде всего нужно обратить внимание на формулы, которые в
них использовались. Затем выяснить, не было ли ошибок или
умышленных искажений в исходных данных.

Чтобы сделать это
оперативно, можно воспользоваться обычной моделью в Excel
(подробнее о ее использовании, а также о том, как быстро
оценить платежеспособность компании за прошлые периоды,
см. 
Как провести
экспресс-оценку вероятности банкротства).

После
проверки расчетов стоит удостовериться, что значения
показателей истолкованы верно. В частности, не ошибочен ли
вывод о существенном падении платежеспособности в одном из
кварталов (подробнее о том, как оперативно определить
периоды существенного ухудшения показателей, см. 
Как провести
экспресс-оценку вероятности банкротства).

Схема
дальнейшей проверки будет отличаться в зависимости от
тематики сформированного заключения (с целью выявления
фиктивного или преднамеренного банкротства).

В заключении
о наличии (об отсутствии) фиктивного банкротства после
оценки расчетов сразу проверяют выводы. Если в ходе
диагностики платежеспособности выяснилось, что
компания-должник в состоянии расплачиваться по своим
обязательствам без ущерба для основной деятельности,
арбитражный должен был в заключении сделать вывод о наличии
признаков фиктивного банкротства.

Проверяя
отчет о наличии (об отсутствии) преднамеренного
банкротства, предстоит убедиться в корректности сделок,
проведенных в рамках основной деятельности (подробнее об
этом см. 
Как проверить корректность
анализа сделок в заключении о преднамеренности
банкротства).

Эти сделки рассматриваются за весь
исследуемый период, при условии что не обнаружено
существенного уменьшения показателей ни в одном из
рассматриваемых кварталов (подробнее о том, как проверить
корректность этого анализа, см. 
Как проверить анализ сделок
в заключении о преднамеренности банкротства).

В случаях
когда в одном из рассматриваемых кварталов существенно
сократились как минимум два показателя платежеспособности,
сделки и действия руководства анализируют только в
указанном периоде. Если обнаружилось, что для экспертизы
сделок периоды были выбраны ошибочно (или не в полном
количестве), говорить о достоверности этого заключения не
придется.

Анализ
сделок должника – это довольно трудоемкий этап при
подготовке заключения о преднамеренности банкротства. От
его результатов зависят основные выводы этого документа.
Поэтому к его проверке нужно подойти как можно тщательнее.
Если в ходе оценки
платежеспособности
арбитражному управляющему не удалось обнаружить
периоды существенного
ухудшения больше чем двух коэффициентов, он должен
рассмотреть все сделки компании-должника за исследуемый
период. Если же такие периоды он выявил, то может
ограничиться анализом сделок только за эти кварталы.

В рамках
проверки анализа сделок финансовому директору предстоит
выяснить:

  • корректно
    ли установлено соответствие этих сделок и решений
    руководства компании-должника законодательству,
    действующему на момент их совершения;
  • обнаружены
    ли сделки, соответствующие рыночным условиям, повлекшие
    увеличение неплатежеспособности, а кроме того, причинившие
    существенные убытки (ущерб) компании-должнику.

Стоит
заметить, что в ходе анализа рассматривают наиболее крупные
сделки. Финансовому директору нужно уточнить, правильно ли
некоторые из них были признаны (или нет) не
соответствующими рыночным условиям. К числу последних
относят:

  • реализацию
    активов на невыгодных условиях (например, значительно ниже
    рыночной стоимости), а также продажу основных
    производственных фондов, без которых невозможна основная
    деятельность компании-должника;
  • замещение
    имущества менее ликвидным;
  • оформление
    кредитов, не обеспеченных активами, а также покупку
    неликвидного имущества;
  • замену одних
    обязательств другими на изначально невыгодных
    условиях.
Понравилась статья? Поделиться с друзьями:
Юридическая помощь
Добавить комментарий

;-) :| :x :twisted: :smile: :shock: :sad: :roll: :razz: :oops: :o :mrgreen: :lol: :idea: :grin: :evil: :cry: :cool: :arrow: :???: :?: :!:

Adblock detector